行业概况：跑鞋引领专业品类增长，时尚品类占比扩大
今年前三季度行业规模稳定，鞋类增长较好。跑鞋、运动时尚鞋继续保持优势。篮球继续低迷，瑜伽类别疲软。
行业规模保持稳定，运动服装价格明显上涨，运动鞋销量增长良好。今年1-9月，天猫运动户外市场增速同比持平，主要是价格拉动，上涨7%。鞋服类中，运动鞋增长较快，达到2.7%，价格基本持平；服装表现平淡，主要受价格驱动，均价大幅上涨8.4%。运动鞋占比进一步扩大，运动服饰占比也小幅上升，其他品类则有所下降。
运动鞋品类中时尚运动鞋的占比略有扩大。专业运动鞋被篮球鞋拖累。运动服子类别中的夹克销售蓬勃发展，而瑜伽相关产品的销售疲软。专业运动鞋占比38.7%，小幅下降2.1个百分点；运动时尚鞋占比46.3%，小幅增长1.3个百分点。具体子品类表现：①运动休闲鞋增速最快，销量增速达到16%，价格相对稳定； ②跑鞋品类增长良好，达到5%，价格小幅上涨； ③ 运动鞋表现相对疲软，下跌8%，而均价有所反弹； ④ 篮球鞋表现最弱，下跌30%，均价大幅下跌5%。 ⑤ 瑜伽裤表现相对疲软，下降8%，主要是价格下降； ⑥ 运动文胸下降20%，但单价反弹； ⑦冲锋衣增长41%，价格上涨明显； ⑧ 防晒服下降4%，但价格回升。
国际品牌：时尚带动股价普遍反弹，专业品类竞相降价
耐克乔丹：整体以价换量，跑鞋份额稳定，新款高性价比篮球鞋推高份额，时尚单品收缩，换代款量增加
2024年1-9月品类销售趋势：份额小幅增长，鞋价大幅下降，专业运动鞋占比小幅下降。 1、各品类市场份额变化：整体份额小幅增长，篮球鞋市场份额有所回升。耐克乔丹在运动市场的总市场份额为9.2%，同比小幅增长。与鞋服相比，运动服饰的市场份额略有下降，而运动鞋则有所增加。运动鞋中，篮球鞋和运动休闲鞋的份额明显增加。跑鞋、运动鞋占比稳定，略有下降。 2、各品类平均价格变化：价格上涨主要是品类结构变化所致。运动鞋各子品类均降价，篮球鞋大幅降价以夺回份额。耐克整体及运动服饰品类均价同比有所上涨，与行业趋势一致，但涨幅不如行业快。耐克所有品类的平均价格高于行业，但鞋类的平均价格在行业整体稳定的情况下大幅下降。除了运动休闲鞋价格相对稳定、份额回升外，跑鞋、篮球鞋、运动鞋均出现了较大幅度的降价。尤其是篮球鞋均价下降近16%，推动了篮球鞋份额的恢复。 3、品类占比变化：运动鞋占比进一步提升。运动休闲鞋的扩张弥补了运动鞋的萎缩。虽然篮球鞋市场份额有所回升，但在品牌产品结构上仍然出现下滑。耐克运动鞋占比高达79%，运动服占比略有下降。运动鞋中，专业运动鞋占比从29.5%下降至27.3%，其中跑鞋和篮球鞋占比均略有下降。时尚运动鞋占比由65.1%提升至65.5%。运动休闲鞋的扩张抵消了运动鞋的下滑。收缩。
近期重点新品销售表现： 1、跑鞋：新品价格维持较高正常价位，老品下架后销量增加。 3：2024年1月上市，定位高端竞速鞋，售价2299。24Q3销量增长，同期下架。目前的销售情况好于去年。 41：24Q2新车型上市后销量表现弱于去年同期的40代，但价格明显高于去年同期的40代，在900左右元，体现正价销售策略，24Q3小幅降价后，超越去年同期的40代。随着销量的增加，40代也在第三季度初就下架了。
2、篮球鞋：高端实用鞋价格回升，销量下降。推出了一条高性价比的支线来弥补销量。新签约明星鞋与经典明星鞋的销量还是有很大差距。新款高性价比签名鞋销量较好。 GTCUT：二代于11月22日上架，定位高端实用鞋款。经过一年的销售周期，价格从1499下降到800-1300，23Q2销量爆发；第三代于1月24日上架，销量与2023年同期的第二代相比，表现较弱，但均价持续坚挺。 24Q2推出性价比更高的支线系列，3季度开始放量，价格在550-650。 BOOK 1：2024年2月上线，一季度以正价1099元售出160万元。第三季度价格跌至734元，销量也低迷。 KD 17：2024年Q3上市，销量表现出色，价格也比较不错，1257元。 ：23Q3第一代上市，销量逐季增长。 24Q2第一代价格下调，销量大幅增长。第二代于24Q3上市，销量较去年同期第一代大幅增长。
3、运动休闲鞋：上半年中高档鞋销售表现良好，三季度中低价位鞋销量有所增长。 312：价格在750-850元之间。 2024年Q1-Q2总销量突破7000万，较去年同期增长数倍。第三季度正在走弱。 FULL FORCE：2023年10月上市，售价400-450元，比较划算。 2024年第一季度销量突破1700万辆，但随后销量回落。 V2K：2023年12月上市，售价600多元。上半年销量有所增长，但第三季度销量有所回落。法院：网上称“简化版空军一号”售价在450元左右，性价比极高。 2024年前三季度销售额与去年接近。第三季度，量价同比均大幅增长。
4、运动鞋：经典热销单品销量呈逐季下滑趋势。价格小幅回升，库存控制效果明显。 DUNK LOW：近两年持续强劲增长的超级单品。 2024年第一季度销售额接近1.5亿。 2024年Q2销售额开始同比下滑。第三季度销量大幅下降，但均价有所反弹。 AJ1：销量有波动。 2024年同比销量相对稳定。价格从去年900元左右回落，今年一直维持在800元左右。 AF1：销量较大，但逐季下降。 2024年第一季度同比相对持平。第二季度开始出现明显负值，均价保持相对稳定。
阿迪达斯：份额回升，鞋类价格下降，专业品类占比下降，时尚品类热销效应持续
2024年1-9月品类销售趋势：份额回升，多品类降价，时尚运动鞋销售占比大幅提升。 1、各品类市场份额变化：份额整体上升，时尚运动鞋份额增长明显。阿迪达斯占据运动市场4.3%的份额，同比有所增长。运动服装、运动鞋市场份额有所回升。运动鞋中，跑鞋占比下降，篮球鞋持平，运动休闲鞋、运动鞋占比明显上升。 2、各品类平均价格变化情况：价格有所上涨，但幅度小于行业涨幅。运动服装价格大幅上涨，运动鞋各品类价格均大幅下降。阿迪达斯整体涨价主要是运动服饰大幅涨价带动，占比较大，而运动鞋多个子品类均价同比有所下降，与均价走势相反运动鞋行业的占有率一直在稳步上升。 3、品类占比变化：运动鞋占比上升，其中专业品类占比下降，时尚品类占比明显上升。阿迪达斯运动服饰占比高于其他运动品牌，略有下降至34%。运动鞋中，专业运动鞋占比从32.3%下降至22.0%，主要是跑鞋占比大幅下降；时尚运动鞋由61.1%增长至73.2%，增幅较大，运动鞋和运动休闲鞋增幅均较显着。 。
：份额和价格双双上涨，瑜伽以外的服装占比持续扩大，高价位运动休闲鞋销售出色
2024年1月-9月品类销售趋势：份额增加、价格回升，瑜伽裤以外的产品占比明显增加。 1、各品类市场份额变化：整体份额上升，运动服、运动鞋份额双双上升，瑜伽品类价格下降。占体育市场的3.5%，同比有所上升。运动服装、运动鞋市场份额提升；运动服饰中，瑜伽裤和运动文胸的份额有所增加。 2、各品类均价变化：运动服价格上涨，鞋子价格下降，运动服中瑜伽裤、运动文胸价格下降。价格整体上涨，其中运动服装价格上涨，运动鞋价格下跌。细分品类中，瑜伽裤和运动文胸出现降价。 3、品类占比变化：运动鞋占比增加，瑜伽裤在运动服饰中占比明显下降。运动服饰的比例相比其他运动品牌较高，近期略有下降至89.6%。运动鞋占比由2.3%提升至3.4%。运动文胸在运动服饰中的销售占比小幅下降，瑜伽裤占比从1.5%下降至16.8%。
本土品牌：专业跑鞋普及，篮球品类低价进军。
安踏：份额和价格均小幅下滑，专业跑鞋降价幅度加大，欧文系列篮球鞋、球鞋相对高端。
2024年1-9月品类销售趋势：份额小幅下降，多品类价格下降，时尚运动鞋销量占比上升。 1、各品类市场份额变化：整体份额小幅下降，各品类价格下降，运动鞋市场份额增加。安踏在运动市场的市场份额为6.0%，同比有所下降。其中，运动服装和运动鞋的份额有所下降。运动鞋中，各品类份额均有所下降，其中篮球鞋下降最为明显。 2、各品类均价变化：价格大幅下降。与行业相比，服装降价幅度更为明显。鞋类的所有子类别均出现降价。安踏整体价格下跌，行业价格上涨。主要区别在于，服装品类逆势降价，运动鞋多个子品类均价也同比下降。 3、品类占比变化：运动服饰占比上升，运动鞋中跑鞋占比扩大，篮球鞋下降，时尚运动鞋占比小幅上升。安踏运动服饰占比较低，但占比增加0.8pct至29.9%。运动鞋中，专业运动鞋占比由61.0%下降至58.0%，跑鞋占比扩大，但篮球鞋占比明显下降；时尚运动鞋占比由34.3%上升至35.1%，运动鞋占比下降，运动休闲鞋占比上升。
李宁：份额小幅下滑，专业跑鞋价格和销量增长良好，篮球经典IP下降明显，新品反响良好
2024年1-9月品类销售趋势：份额和价格相对稳定，跑鞋价格增长好于行业，其他鞋类价格大幅下降。 1、各品类市场份额变化：份额略有下降，主要受篮球鞋和运动鞋影响。李宁在体育市场的份额为6.8%，同比略有下降。运动服装基本持平，运动鞋略有下降。运动鞋中，跑步鞋基本持平，篮球鞋明显下降，休闲鞋有所反弹，运动鞋有所回落。 2、各品类均价变化：价格下降主要受跑鞋以外的鞋类影响。李宁整体价格下跌，与行业相反。其中，运动服饰涨价趋势明显，与行业一致。运动鞋中，跑鞋的涨价最为突出。篮球鞋价格走高出现明显降价，时尚品类也出现降价。 3、品类占比变化：运动服饰占比小幅上升，运动鞋中跑鞋、运动休闲鞋占比大幅提升，篮球进一步下降。李宁运动服饰的占比高于同价位其他运动品牌，近期小幅上升至38.0%。运动鞋中，专业运动鞋占比58.1%，基本持平。其中，跑鞋占比大幅回升，篮球鞋占比大幅下降。时尚运动鞋占比小幅下滑至31.9%，主要是运动鞋占比下降。
品类总结：跑步品类升级明显，篮球市场内卷化，时尚品类成为热点。
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